投资组合多样化:投资者需要知道什么
科林·多兹是一个作家,编辑和导演曾与一些最大的公司在媒体,技术和金融嘉信理财包括摩根士丹利(Morgan Stanley)和美国银行(Bank of America)。
道格是一个特许另类投资分析师谁当了20多年的衍生品市场制造商和资产经理之前“转世”作为金融媒体专业十年前。
在加入《大英百科全书》之前,道yabo亚博网站首页手机格花了近6年为12个客户管理内容营销项目,包括自动收报机纸条、TD Ameritrade的市场消息对散户投资者和金融教育网站。自2006年以来,他一直是CAIA特许持有人也举行了一系列3许可期间年衍生品专家。
Doug此前担任PRMIA芝加哥地区的区域主任,专业风险管理人员的国际协会,他还担任过编辑智能风险,PRMIA季度会员通讯。他拥有来自伊利诺伊大学香槟分校的BS和伊利诺理工大学的MBA学位,斯图尔特商学院。
“不要把所有的鸡蛋放在一个篮子里”是一个老生常谈的的建议我们都听过。可以肯定的是这是陈词滥调了,但一个值得重复的,因为它是最好的方法总结的核心概念之一:投资组合的多样化。
在其最简单的形式,多元化意味着传播你的投资资金在不同资产类别,如股票、债券、和其他投资外国货币一样,大宗商品,甚至cryptocurrencies。多样化也意味着拥有许多类型的股票和债券在不同的部门和行业,和来自世界各地的许多地区。
要点
- 一个多样化的投资组合包含许多不同的股票,债券,另类投资。
- 共同基金和etf是简单的方法寻求多样化。
- 记得来监视你的投资组合的变化浓度和风险水平。
多样化可以利用尽可能多的增长机会。同时,它可以帮助您降低风险,尤其是失去太多的钱花在任何单一的风险投资。
101年多样化:一个例子
假设你的雇主,作为薪酬的一部分,奖励你10000美元的公司股票。这家公司做得很好,其股票的价格正在上升。你可能想要持有股票的上涨。
如果股票是唯一一个你自己的,然而,你有所谓的“集中”组合。只要股票持续上升,这似乎是件好事。但是没有永远股票上升。
你可能想要把这10000美元——或者部分——建立一个多样化的投资组合。你可以卖一些公司的股票,在各种股票和债券投资,直接通过经纪帐户或通过购买共同基金和交易所买卖基金(etf),扩散池的跨广泛的证券投资。换句话说,他们持有的多样化。
通过多样化的投资组合,你会参与其他公司的盈利和增长和工业的公司。如果你的公司的股票应该下降,多元化可以软化的打击。
调整你的多样化水平
甚至是一个多样化的投资组合需要一些爱和关注点和也许偶尔的调整。投资专业人士称之为组合审查和平衡。有两种常见原因评审/平衡练习:
1。浓度蠕变。想几年前,你的20000美元投资组合由两种资产:10000美元(或50%)ETF追踪标准普尔500指数(SPX)和10000美元(另外50%)雄心勃勃的增长股票,Netflix (reed hastings)说。到2021年末,该指数的10000美元会升值约80%,但Netflix会飙升了260%(见图表)。
在这一点上,你的投资组合浓度会大大偏离50/50,Netflix由三分之二的投资组合:
| 网飞公司 | 10000美元+ 260% = 36000美元 |
| 标准普尔500指数ETF | 10000美元+ 80% = 18000美元 |
| 投资组合价值 | 36000 + 18000 = 54000美元 |
| Netflix浓度 | 36000/54000 = 66.67% |
| 标准普尔500指数ETF浓度 | 18000/54000 = 33.33% |
在这个例子中,定期审查和平衡可能会促使你减轻下行风险在技术平台如Netflix在2021年和2022年落回地球。
2。你的风险会随着时间而改变。当你开始一个遥远的目标,如退休或投资孩子的教育,你可以负担得起承担一些额外的风险寻求更高的回报。一个长期投资组合通常可以安然度过起伏的市场。但随着这一目标(即离我们越来越近。,当你即将退休或开始写这些学费支票),你就不太可能希望添加的大抛售的风险当你计划为现金清算你的投资组合。在这两种情况下,多元化是一个移动的标靶。
今天如何多样化
有许多方式多样化。共同基金和交易所买卖基金提供简单的方法自己的大片段的整体股票或债券市场有一些资产。平衡基金通常持有高度多元化的篮子股票和债券。
生命周期或目标日期型基金另一个策略是,许多retirement-minded投资者选择。他们提供的股票和债券投资组合调整——在一个增长方向低风险投资者——可以接近的日期在基金的名称(例如,一个2060年基金将主要投资于现金到2060年)。
你也可以考虑自动化的投资指导,或“robo-advisor,“帮你分散。这些高度自动化平台问你对你的目标的一系列问题,风险承受能力,和其他因素,然后提供一个个性化的,分散化投资计划。随着时间的推移robo-advisor会调整自己的投资组合。最顶尖的零售券商和基金公司提供这样的服务,通常为年费。
底线
多样化是投资者的核心原则在任何市场,并有充分的理由。没有人能预测任何投资将随着时间的推移。但广撒网,投资者更有可能寻找增长机会,避免大幅损失或至少减轻市场sell-offs-over长期造成的损失。
- 初学者的指南资产配置、多样化和再平衡| sec.gov
- 分散你的投资组合| finra.org